Rank 32b · universe evidence brief

目的：把“为什么当前 shortlist 18 币值得认真考虑扩池”拆成证据链，而不是只给一句乐观/悲观判断。

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跨时间稳定跨参数/成本稳定并发风险可量化

当前 shortlist 18 币里，已有 16 个币达到 5/5 时间窗为正，另外 2 个短历史币达到 3/3 时间窗为正；在 6~10bps 成本下 18/18 为正，15bps 下 17/18 为正。

这不等于“所有参数都已经完全扫完”，但已经足够证明：当前扩池不是拍脑袋，而是有跨时间、跨成本、跨资产的证据支撑。

当前 18 币里：16 个币是 5/5 时间窗为正，2 个短历史币是 3/3 时间窗为正。

asset	positive_windows	worst_window_return	best_window_return	avg_window_win_rate
AAVE	5/5	111.9%	262.4%	57.4%
ADA	5/5	82.4%	315.5%	59.5%
AVAX	5/5	70.7%	295.2%	58.4%
BCH	5/5	59.7%	281.3%	57.8%
BNB	5/5	13.2%	152.3%	59.8%
BTC	5/5	33.4%	93.5%	63.3%
DOGE	5/5	69.6%	331.2%	56.2%
DOT	5/5	73.2%	601.1%	60.2%
ETH	5/5	62.0%	109.5%	59.7%
LINK	5/5	126.5%	403.6%	59.6%
LTC	5/5	78.2%	388.9%	60.1%
NEAR	5/5	120.7%	1209.6%	56.9%
SOL	5/5	158.2%	529.4%	57.9%
UNI	5/5	123.8%	327.7%	58.2%
XRP	5/5	79.0%	337.3%	60.1%
ZEC	5/5	48.7%	481.3%	57.5%
SUI	3/3	121.7%	425.6%	57.2%
WLD	3/3	89.8%	266.6%	57.4%

这里用的是最硬的参数稳定性证据：核心 3 币对 slope_floor 的扫描。读法是：只要参数落在合理区间，而不是某个神奇小点，资产总体仍然能站住。

slope_floor	cost_bps_per_side	positive_asset_ratio	mean_total_return	mean_win_rate	mean_trades
0.0004	6.0	100.0%	50.8%	59.6%	75.7
0.0004	10.0	100.0%	41.6%	55.7%	75.7
0.0004	15.0	100.0%	30.9%	54.3%	75.7
0.0004	20.0	100.0%	21.1%	51.3%	75.7
0.0005	6.0	100.0%	51.1%	61.9%	59.3
0.0005	10.0	100.0%	43.9%	58.8%	59.3
0.0005	15.0	100.0%	35.4%	57.4%	59.3
0.0005	20.0	100.0%	27.4%	56.5%	59.3
0.0006	6.0	100.0%	54.0%	66.1%	47.7
0.0006	10.0	100.0%	48.1%	63.8%	47.7
0.0006	15.0	100.0%	41.0%	62.2%	47.7
0.0006	20.0	100.0%	34.3%	62.2%	47.7

这一步更接近真实执行环境。结论是：6~10bps 下 18/18 为正；15bps 下 17/18 为正；到 20bps 才开始明显分层。

cost_bps_per_side	positive_assets	mean_total_return	mean_win_rate	mean_trades
6	18/18	145.7%	58.7%	303.1
10	18/18	90.5%	55.7%	303.1
15	17/18	39.2%	51.7%	303.1
20	8/18	2.1%	47.8%	303.1

从 core3 扩到 shortlist18 后：总交易数大约增加 718.0%，独立信号时间点增加 472.9%；加权胜率从 core3 的水平下降了约 3.1% 个百分点，但并没有崩坏。

universe	total_trades	unique_signal_times	win_rate	avg_net_ret	overlap_timestamp_ratio	signals_in_overlap
core3	667	582	61.5%	0.4%	12.9%	24.0%
shortlist18	5456	3334	58.3%	0.3%	30.7%	57.6%

如果你关心“这些币是不是只在某一小段行情有用”：看“跨时间稳定”。当前证据偏强。
如果你关心“是不是参数稍微一动就失效”：核心 3 币已经有较硬的参数稳定性；18 币则先证明了在现实成本附近稳定。
如果你关心“扩池会不会只是重复信号变多”：不会。机会确实变多，但并发冲突也会变多，所以组合执行层仍需要 strongest-signal-only / max-concurrent 控制。