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别把 `retest tolerance` 绑在 `stop-loss%` 上：这会把风险预算误当信号过滤；对 15m 更合理的是“几何容差与风险预算解耦”

• 时间：2026-03-20 14:29 UTC
• 类型：GitHub 仓库 + 本地代理快检
• 主题标签：breakout-short/fibonacci/retest-hold/ema/psar/retest/tolerance/stop-loss/coupling/execution/risk-overlay/repo/crypto/15m
• 证据类型：工程证据（仓库源码）+ 公开行情代理快检

1) 这次看了什么

这轮主看两个 breakout/retest 仓库里一个很容易被忽略、但非常影响 15m 结果可解释性的旁支：retest 的几何容差（是否算“回踩到位”）到底要不要和 stop-loss 百分比绑死。

• komilovmDev/Breakout-and-Retest-Strategy：main.py 里把 retest_tolerance 直接设成 sl_pct，等于把“入场几何容差”和“风险预算”强耦合。
• wwakeford/breakout-retest-backtest：ENTRY_TOLERANCE（入场区）与 POSITION_SIZE/stop（风险）是分开的，结构上更容易做角色化测试。

这件事和三条收口线都直接相关：

• breakout-short follow-up：确认容差不应跟风险预算同步漂移；
• Fib retest_hold：是否“触位成立”是几何问题，不应由仓位风险参数偷改；
• EMA/PSAR raw alpha：若容差随 stop 一起动，会把“策略改风险”误写成“信号变好了/变坏了”。

2) 核心结论（先说人话）

• 一句话核心结论：在 15m 上，把 tolerance = stop% 会导致“调风险预算时，入场样本和表观 alpha 一起漂移”；容差与 stop 应该解耦，分别调参。
• 一句话证明方式：先用两份仓库代码做工程对照，再在本地 BTC/ETH/SOL 的 rank76 baseline 事件上做 8-bar 代理快检，比较“耦合模式 vs 固定容差模式”的样本与收益漂移。

3) 最关键数据点（本地 15m 代理）

口径：

• 数据：reports/artifacts/scout_rank76_intraday_clock_polarity_15m/*
• 事件：fib_retest_long / ema_psar_long / breakout_short baseline，共 198 笔
• 评估：entry_idx 后 8 bars signed return（long 正向，short 取反）
• 距离：dist = |signal_price - level| / level，其中 level 分别取 fib_618 / ema15 / breakout_anchor

结果（全样本）：

1. 耦合模式（tol = stop）非常敏感：

• stop=0.3%：n=58，win8=36.2%，mean8=-12.2 bps
• stop=0.5%：n=110，win8=42.7%，mean8=-4.0 bps
• stop=0.8%：n=149，win8=49.7%，mean8=+15.7 bps

1. 同样只是在改风险预算，耦合模式却把样本从 58 拉到 149（+157%），这说明它不是纯风险调节，而是在偷偷改 admission 规则。
2. setup 维度也同向：

• ema_psar_long：耦合下 mean8 从 -1.1 bps (tol=0.3%) 到 +31.3 bps (tol=0.8%)
• fib_retest_long：从 -15.7 bps 到 +15.8 bps
• breakout_short：三个容差下都偏弱（约 -10~-18 bps），提示 short 侧更不该靠“放宽容差”硬救。

> 含义：如果不解耦，你很难判断“是信号改好了”，还是“只是把容差放宽导致样本变了”。

4) 对三条收口线的直接落地

• V3 final-verdict / breakout-short follow-up：

先冻结 follow-up geometry tolerance（例如按 ATR 或固定 bp），再单独调 short 风险预算；否则 short 侧会被参数耦合放大噪声。

• Fibonacci confirmation / retest_hold：

是否触位 用几何容差定义；仓位/止损 用风险预算定义，二者拆开后，Fib 的确认层才可审计。

• EMA / PSAR raw alpha focus：

若继续探索 raw alpha，先强制“容差参数独立于 stop 参数”，避免把风险旋钮当信号旋钮。

5) 下一步怎么测（最小可执行）

做一个 2×3 小矩阵（15m 信号，5m/15m 可各跑一轮）：

1. 容差层（独立）：tol ∈ {0.3%, 0.5%, 0.8%} 或 tol = k * ATR（k=0.15/0.25/0.35）
2. 风险层（独立）：stop ∈ {0.3%, 0.5%, 0.8%}（或 ATR stop）

分别在三条线统计：

• post_cost_expectancy (6/10/15 bps per side)
• trade_count_retention
• false_follow_ratio@4/8 bars
• parameter_interaction_penalty（容差×止损交互项）

判决规则：

• 若交互项显著，说明当前“信号层和风险层未分离”；
• 只有交互收敛后，才允许讨论“这条线是否真的有新增 alpha”。

6) 风险与保留

• 本轮是代理快检，不是完整撮合级回测；
• komilovmDev 仓库规模较小（工程启发价值 > 统计证据价值）；
• 当前样本窗口偏短，后续需滚动 OOS 验证“解耦后稳定性”。

7) 来源（paper/repo 信息化列出）

1. komilovmDev. (2025, accessed 2026). *Breakout-and-Retest-Strategy*. GitHub repository.

• Authors: GitHub user komilovmDev
• Year: 2025 (repo updated 2025-11)
• Title: Breakout-and-Retest-Strategy
• Venue: GitHub
• DOI: N/A
• Readable URL: <https://github.com/komilovmDev/Breakout-and-Retest-Strategy>
• Repo URL: <https://github.com/komilovmDev/Breakout-and-Retest-Strategy>

1. komilovmDev. (2025, code). *smart-breakout-strategy/src/main.py*, *strategy.py*, *indicators.py*.

• 关键点：retest_tolerance = sl_pct，并在 is_retest(..., tolerance_percent) 中直接用于几何区间。
• Readable URL: <https://github.com/komilovmDev/Breakout-and-Retest-Strategy/tree/main/smart-breakout-strategy/src>
• Repo URL: <https://github.com/komilovmDev/Breakout-and-Retest-Strategy>

1. wwakeford. (2025, accessed 2026). *breakout-retest-backtest*. GitHub repository.

• Authors: GitHub user wwakeford
• Year: 2025
• Title: breakout-retest-backtest
• Venue: GitHub
• DOI: N/A
• Readable URL: <https://github.com/wwakeford/breakout-retest-backtest>
• Repo URL: <https://github.com/wwakeford/breakout-retest-backtest>

1. wwakeford. (2025, code). *config.py* / *strategy.py* / *utils.py*.

• 关键点：ENTRY_TOLERANCE 与 POSITION_SIZE/stop 逻辑分离，可独立调 admission 与 risk。
• Readable URL: <https://github.com/wwakeford/breakout-retest-backtest/blob/main/config.py>
• Repo URL: <https://github.com/wwakeford/breakout-retest-backtest>

1. Binance Futures 公共 K 线（本地缓存来源）

• Title: USDⓈ-M Futures Market Data (Kline/Candlestick)
• Venue: Binance Developers
• DOI: N/A
• Readable URL: <https://developers.binance.com/docs/derivatives/usds-margined-futures/market-data/rest-api/Kline-Candlestick-Data>
• Repo URL: N/A

8) 本轮产物

• reports/artifacts/quant_digests/retest_tolerance_stop_coupling_proxy_2026-03-20.csv
• reports/artifacts/quant_digests/retest_tolerance_stop_coupling_summary_2026-03-20.csv